Повна версія

Головна arrow Фінанси arrow ОСНОВИ БІЗНЕСУ

  • Увеличить шрифт
  • Уменьшить шрифт


<<   ЗМІСТ   >>

ФОРМУВАННЯ І ВИКОРИСТАННЯ ПРИБУТКУ

В результаті вивчення та освоєння даної глави навчається буде: знати

  • • основи формування підприємницького доходу;
  • • структуру собівартості продукції;
  • • різні підходи до використання прибутку; вміти
  • • планувати бізнес;
  • • розраховувати фінансові показники бізнесу;
  • • встановлювати ціну на продукцію, роботи і послуги; володіти
  • • методами розрахунку точки беззбитковості;
  • • навичками оцінки рентабельності бізнесу.

Планування бізнесу. виробнича програма

Ми вже говорили про різноманітність цілей суб'єкта бізнесу (див. Параграф 2.1). Прибутковий бізнес може існувати для задоволення потреби в самореалізації підприємця, для постачання суспільства товарами і послугами, для оптимізації використання майна, для забезпечення людей робочими місцями та для багато чого іншого, але спільною рисою несхожих один на одного організацій і окремих підприємців можна назвати прагнення до розвитку. Причому розвиток економіки в Росії служить реалізації стратегічної концепції прагнення до споконвічних ідеалів російської цивілізації, про яку говорять сучасні лідери Росії.

Розвиток бізнесу сприяє досягненню цілей господарюючого суб'єкта та має здійснюватися планомірно, тобто на основі планування. У Росії планова система економіки, що існувала в період СРСР, залишила про себе не дуже райдужні спогади, а й в сучасних ринкових умовах великі бізнес-завдання неможливо вирішувати без продуманої гнучкої системи планування на рівні фірми або об'єднання підприємств (наприклад, кластерів). На жаль, ставлення до планування у більшості трудящих досить легковажне. Ось, що дізнався на власному досвіді один з учасників нашого опитування підприємців: «Звичайна справа в бізнесі - це оперативне планування, на два-три тижні. Але регулярного регламенту для цього процесу у нас немає. Ніхто в цьому не зацікавлений. Я витратив нолгода на формування звички складати щотижневі плани у людей, зав'язаних на оперативне фінансове планування (працівників відділу продажів, закупівель і ін.). Але потім ця звичка легко була забута, як тільки я пішов у тритижневу відпустку. Працівники вважають нормою вирішувати завдання нерегулярно і заздалегідь, а в міру їх надходження, або, точніше, у міру переходу завдання в проблему, або ще, що часто зустрічається, при переході в більшу проблему ... На мою думку, звичка регулярного планування важлива , як чищення зубів але вранці: навіть якщо ти цього раніше ніколи не робив в бізнесі і не знаєш - навіщо це потрібно, рано чи пізно це принесе користь твоєму бізнесу ».

А ось свідчення директора консалтингової фірми в Санкт-Петербурзі: «Як показує наш досвід взаємодії з клієнтами з питань бухгалтерського облуговування, багато підприємці заморожують розпочату діяльність протягом шести-дванадцяти місяців після відкриття бізнесу. Це пов'язано з тим, що на етапі планування діяльності вони надмірно позитивно оцінюють очікувані показники доходу (виручки) і прибутку і орієнтуються на швидкі терміни окупності. Однак у практичній діяльності значення даних показників виявляються незрівнянно нижча планованих » [1] .

Всі ці думки свідчать про актуальність навички планування у підприємця. Тільки придбавши такий навик, він може розраховувати на прибуток в довгостроковому періоді.

Розширене відтворення в нормальних економічних умовах передбачає перевищення доходів над витратами. Необхідною умовою бізнесу в довгостроковій перспективі, а також провідною метою багатьох підприємців служить одержання прибутку.

У загальному випадку позитивна різниця між обсягом продажів фірми і обсягом виробництва є скорочення запасів готової продукції і товарів на складі в кінці періоду але порівняно з початком періоду. При цьому можуть змінюватися і обсяги незавершеного виробництва. Для відображення цієї нехитрої істини і для звітності в системі централізованого державного планування виробництва раніше в нашій країні широко застосовувалися показники валової продукції, товарної продукції, чистої продукції та ін. На сучасних виробничих підприємствах, що мають високий рівень господарської самостійності, ці показники в багатьох випадках втратили свій сенс в плануванні операційної діяльності [2] , причому незавершене виробництво насамперед враховується як частина оборотних активів. Прискорення оборотності незавершеного виробництва залишається актуальним завданням, рішення якої дозволяє збільшити обсяг випуску виробничої фірми (див. Параграф 5.1).

Підходи до планування. Планування бізнесу можна починати з аналізу зовнішнього середовища як потенційного ринку. Такий підхід називається позиційним [3] . Тоді, виходячи із запиту ринку, планують обсяг виробництва в наступному порядку:

  • 1) маркетингові дослідження;
  • 2) визначення обмеження по виробничої потужності;
  • 3) складання плану виробництва.

Наведемо приклад поведінки одного з гравців на ринку послуг мобільного зв'язку, де постійно враховуються переваги споживачів, зокрема зростаюча популярність мобільного інтернету.

Приклад з практики

ВАТ «Мегафон» - одна з лідируючих компаній в області надання послуг стільникового зв'язку, місцевого телефонного зв'язку, широкосмугового доступу в інтернет і ін. За даними на 30 червня 2014 р вона займає друге місце за кількістю абонентів (67,9 млн чоловік) , відстаючи тільки від свого конкурента «МТС» (має 77 млн абонентів). При цьому «Мегафон» - лідер російського ринку мобільного інтернету, що займає 29% ринку в грошовому вираженні. Що стосується стандарту 4G (4-е покоління мобільного інтернету), «Мегафон» вже знаходиться на першому місці з 35,9% ринку, що стало можливо після поглинання Yota - першої компанії, що почала поширювати в Росії цю технологію.

Влітку 2014 року компанія бачила свою конкурентну перевагу щодо інших стільникових операторів саме в мережах зв'язку 4-го покоління, що не кращим чином позначилося на цінах для її абонентів. Лідерство в зв'язку 4-го покоління дозволяє компанії підвищувати ціну на всі послуги, що надаються. В кінці 2013 року, середня ціна хвилини розмови у компанії «Мегафона» стала найвищою серед великих російських операторів, і склала 1,14 руб. проти 1,12 у «Вимпелкому» і 0,91 руб. у «МТС». Середній місячний розмір плати на одного абонента в «Мегафоні» в 2013 р склав 337 руб., В 2012 він дорівнював 330 руб. Отже, можна спостерігати, що вчасно поставлений акцепт на короткострокове перевагу в передачі даних дозволив не тільки зміцнити ринкову позицію, а й підвищити виручку порівняно з попередніми роками.

Позитивні результати були закріплені в 2015 р .: «Ключовою відмінністю минулого сезону [літа 2015 р] від сезону 2014 р стало скорочення потоку виїжджають за межі Росії. Так цього літа кількість клієнтів "Мегафона", що виїжджають за межі Російської Федерації, скоротилося на 15%. При цьому на 10% зросла кількість тих, хто вважав за краще подорожувати по Росії. Ще одна відмінна риса минулого сезону пов'язана з різким зростанням споживання клієнтами інтернет-трафіку як за кордоном (на 35%), так і всередині країни (в 2,5 рази) ... Літній роумінговий сезон 2015 також показав, що клієнти сьогодні хочуть економити , але при цьому не бажають відмовлятися від спілкування » [4] . І знову "Мегафон" вчасно врахував зміну зовнішніх обставин бізнесу. Співробітники компанії відзначили: «[Стався] лавиноподібне зростання споживання інтернет-трафіку всередині країни. В цілому, кількість підключень опцій цього літа зросла майже вдвічі. Якщо в минулому році в поїздках по Росії клієнти переважно підключали голосові опції (наприклад "Вся Росія", яка робить безкоштовними вхідні дзвінки), то сьогодні їх цікавлять всі види зв'язку. Саме тому опція "Будь як вдома" стала найпопулярнішою в нашому продуктовому портфелі » [5] .

При позиційному плануванні враховується максимум зовнішніх факторів, що впливають на бізнес. Як відомо, важливі і кліматичні умови. Існує дослідження японських вчених, що погоджує температуру повітря і попит на певні товари. Зрозуміло, що морозиво і квас найкраще продаються в спекотні дні. А ось облік прогнозу погоди на майбутнє літо і складання плану виробництва в залежності від передбачуваної середньої температури кожного місяця - поки рідкість в Росії.

Позиційний підхід дозволяє користуватися масою можливостей, які постійно пропонує підприємцю бізнес-середовище. Мільярдер Р. Перо відзначав: «доб'єтеся ви успіху, не залежить від того, наскільки хороші ваші плани. Успіх залежить від того, як ви реагуєте на несподівані можливості » [6] . Зокрема, численні напрямки розвитку пропонують деякі галузі, в яких діє бізнес. Зрозуміло, що тут завжди буде існувати якась непередбачуваність.

М. Портер підкреслює, що невизначеність, в якій діють суб'єкти бізнесу, безпосередньо впливає на методику планування, яка застосовується в фірмах. Корисним інструментом формування стратегії бізнесу, на його думку, виступає побудова галузевих сценаріїв. Кожна галузь, в якій діє бізнес, схильна до змін, але в структурі галузі можна виділити три категорії складових елементів але ступеня їх стійкості в часі [7] :

  • • постійні елементи - аспекти структури, які змінюються з мінімальною ймовірністю;
  • • зумовлені елементи - області, де структура змінюється, але напрямок змін можна передбачити;
  • • невизначені елементи - аспекти структури, які залежать від нерозв'язних ситуацій невизначеності.

Галузеві сценарії розробляються, в кращому випадку, фахівцями з планування компанії з залученням зовнішніх експертів. Причому розробляються вони вже після аналізу зовнішнього середовища. М. Портер зазначив: «Немає необхідності створювати сценарії щороку і для кожної бізнес-одиниці. Вони потрібні тільки тоді, коли в галузі присутні серйозні моменти невизначеності » [8] . Таким чином, застосування галузевих сценаріїв, як облік зовнішніх чинників в плануванні, можна віднести до позиційному підходові.

Інший можливий підхід до планування здійснюється виходячи з внутрішніх можливостей (ресурсів і організаційних здібностей) суб'єкта бізнесу. Розглянемо етапи ресурсно-орієнтованого підходу:

  • 1) оцінюється весь унікальний комплекс існуючих досягнень суб'єкта бізнесу - від майна і виробничої потужності до організаційної культури і напрацьованих зв'язків із середовищем;
  • 2) вибирається конкурентного-сіособний товар (послуга), оцінений як найкраще з того, що суб'єкт бізнесу може створити і запропонувати клієнтам;
  • 3) здійснюється пошук на ринку покупця цього товару (послуги);
  • 4) з'являється план бізнесу, заснований на внутрішніх чинниках (на противагу визначає значенням зовнішніх факторів при позиційному підході).

Ресурсо-орієнтований підхід особливо актуальний для бізнесу в Росії [9] , оскільки вітчизняні підприємці поки не задіяли весь потенціал своїх організацій для досягнення стійких конкурентних переваг.

Приклад з практики

ТОВ «Чудо-ярмарок», що входить в ядро полімерних кластера Санкт-Петербурга, в ході реструктуризації 2014 р провело внутрішнє дослідження потенціалу підприємства з метою виявлення резервів підвищення продуктивності праці. З'ясувалося, що на підприємстві задіяні не всі виробничі потужності, а також є інші не повністю використовуються ресурси.

Унікальність потенціалу цього малого виробничого підприємства складається в багатій колекції прес-форм для якісних пластмасових виробів, існуючій базі споживачів, а також в наявності висококваліфікованих наладчиків устаткування, які блискуче пройшли сертифікацію у постачальника дорогих термопластавтоматів фірми Engel.

Всі види продукції, що випускається були розділені на три групи за рівнем рентабельності (рис. 6.1); розширення частки найбільш рентабельних виробів (продукції з полімерних матеріалів із заданими властивостями) зажадало впровадження бережливого виробництва, про результати якого було багато сказано й написано в кейсі 5.1. Крім того, в початку 2014 року на підприємстві була введена бригадна відрядна форма оплати праці, яка відразу сприяла підвищенню продуктивності праці на 13% в першому кварталі 2014 р але порівняно з четвертим кварталом 2013 р Безпосередньо в цеху була відкрита ділянка дрібного ремонту прес -форми.

Класифікація продукції ТОВ «Чудо-Ярмарок» за рівнем рентабельності

Мал. 6.1. Класифікація продукції ТОВ «Чудо-Ярмарок» за рівнем рентабельності

В результаті реструктуризації були виявлені проекти, здатні забезпечити рентабельність витрат вище 35%:

  • 1) прокладки-амортизатори для швидкісних стрілочних переводів (виготовлення і приклеїла) для ВАТ «РЖД»;
  • 2) виробництво прокладок-амортизаторів між рейками і шпалами типу АРС;
  • 3) проектування і виробництво полімерних світлофорів для ВАТ «РЖД»;
  • 4) виготовлення прес-форм для ВАТ «Тепломаш»;
  • 5) розвиток Центру прототипування.

У 2015 року на підприємстві запущено в серійне виробництво виріб «козирок для світлофора», що поставляється в ВАТ «РЖД» і має шуканий рівень рентабельності.

Перехід бізнесу від підприємницької ідеї до запуску комерційного проекту теж може тяжіти або до позиційному підходові, або до ресурсо-орієнтованого. Підприємець або уважно вивчає зовнішнє середовище і шукає нішу, де він міг би запропонувати свої товари (послуги), або здійснює «внутрішній аудит» ресурсів, до яких є доступ. Після чого для цього комплексу ресурсів підбирається новий ринок або новий продукт, в рамках яких комбінація цих ресурсів принесе найбільшу віддачу.

Важким етапом планування завжди виступає ув'язка стратегії з поточною діяльністю. Ось які питання може задавати собі підприємець для вирішення цієї проблеми [10] :

  • • як я можу об'єднати виникають стратегічні можливості з повсякденними операціями;
  • • як я можу дізнатися про бажання, навичках і уміннях, поведінці конкретних споживачів так, щоб я міг уявити цим людям щось корисне;
  • • які структури технічної підтримки мені потрібні для створення можливостей, що забезпечують гнучкість і інноваційність при низьких витратах;
  • • які зміни, пов'язані з управлінням персоналом, мені необхідно здійснити;
  • • чи готові ми діяти, виходячи за межі окремих культур і тимчасових зон, щоб створити єдину глобальну мережу?

І наші вітчизняні підприємці, діючи за цим алгоритмом, виявляють відому гнучкість в плануванні свого бізнесу. Наприклад, Дарієнко І. Н., директор ТОВ «Інститут полімерів» в Санкт-Петербурзі, зазначає: «Поетапне планування має бути. Після перших результатів повинна бути коригування планів » [11] .

Перешкодою впровадження нового підходу до планування в Росії, та й всюди в світі, стає прихильність менеджерів до здавна прийнятим практикам ведення бізнесу. Так, К. К. Прахалад зазначає: «У більшості компаній існує розрив між здібностями осмислити ситуацію і діяти ... В більшості організацій еволюція бізнес-процесів здійснюється на низовому рівні управління. Через це нерідко найважливіші логічні зв'язки зникають або розриваються. Часто люди вручну коректують процес, щоб ліквідувати його розриви » [12] .

В процесі пошуку ринкової ніші, де можна розвинути бізнес, вітчизняним підприємцям буде корисно звернути увагу на тренд імпортозаміщення, який намітився в нашій економіці в 2014 р Те, що поставляється в нашу країну з-за кордону, може бути вироблено в Росії з урахуванням, звичайно, особливостей місцевого ринку. Також все ще цікаві новинки, які вже виробляються і продаються за кордоном, але для впровадження яких в нашій країні поки не знайшлося підприємців. Ми знаємо, що але іноземному зразком в Росії з'явилися приватні поштові компанії, інтернет-торгівля, створення і просування мобільних додатків для смартфонів, Інфобізнес [13] і багато іншого. І ми не сумніваємося, що широке культурна взаємодія Росії з іншими країнами принесе ще багато нових ідей для бізнесу.

У той же час розвиток російського суспільства має свої особливості, і вітчизняне підприємництво цілком може черпати ідеї в інших регіонах (наприклад, принести в «глибинку» той вид бізнесу, який вже набув поширення в столицях, або навпаки) або відповідати на конкретний місцевий запит потенційних споживачів: забезпечити регіон якісними збірними дерев'яними будинками, налагодити випуск нових будівельних матеріалів, виробляти затребуване, наприклад в сфері ЖКГ [14] , програмне забезпечення і т.д.

На початку 2010-х рр. у всьому світі намітився тренд реіндустріалізациї - тенденції повернення виробництв з країн, що розвиваються в промислові «метрополії» - США, Європейський союз і т.д. У Росії ця світова тенденція повинна сприяти відродженню вітчизняної промисловості. Ось що сказав про це заступник міністра промисловості і торгівлі Г. Нікітін: «Ми хочемо, щоб якомога більше засобів виробництва вироблялося у нас, щоб всі розуміли, що промисловість - це благо для Росії не тільки з точки зору робочих місць, а й в цілому для соціальної обстановки. Людина повинна бути зайнятий, людина повинна себе поважати, він повинен пишатися тим, що він може робити » [15] . Тому нам здається, що організовуючи виробництва в Росії, підприємці відповідають на виклик реіндустріалізациї, плануючи свій бізнес (в тому числі промисловий) на користь росіян. Таким чином, людина - і власник бізнесу, і менеджер, і робочий, і споживач - стає суб'єктом планування в умовах ринку.

Класифікація планів. План виробництва - це узагальнюючий термін, який можна застосувати до цілого комплексу процесів і документів. На практиці система планів підприємства включає не тільки виробничу програму, але і план збуту (продажів), фінансовий план, бюджет підприємства на певний період, бізнес-плани окремих проектів і багато іншого. Сенс планування полягає у формуванні конкретних, обґрунтованих завдань, які координують дії всіх учасників бізнес-процесів на підприємстві щодо забезпечення розвитку бізнесу в заданій власниками траєкторії, досягненню всіх цілей господарської діяльності.

Традиційне вітчизняне планування в будь-якій сфері господарської діяльності здійснюється через наступні етапи:

  • 1) визначення переліку тих сфер діяльності і конкретних показників, які підлягають плануванню на майбутній період;
  • 2) встановлення цільових показників, виходячи з минулого досвіду, а також двох (представлених вище) підходів до планування;
  • 3) розробка заходів по досягненню цільових показників і їх реалізація;
  • 4) контроль за виконанням планів і виявлення причин відхилень планових показників;
  • 5) зворотний зв'язок (коригування відхилень і, якщо необхідно, внесення поправок до чинних плани).

Для здійснення складної, копіткої і різноманітної діяльності по розробці планів на великих підприємствах існують відділи планування. Якщо до виконання планів на підприємстві ставляться несерйозно, якщо у працівників немає мотивації щодо досягнення цільових результатів, то дорога робота відділу планування буде незатребувана і бізнес зазнає втрат від невміло використовуваного інтелектуального ресурсу фахівців з планування.

За змістом планування всі плани, які використовуються у сфері бізнесу, можна розділити на три групи:

  • • стратегічні плани, які формулюють місію і головні цінності бізнесу, його стратегічні цілі, положення на ринку і в кінцевому рахунку доводять вибір стратегії, ставлять основні завдання та намічають план дій по досягненню стратегічних цілей;
  • • техніко-економічні плани, які перетворять ключові показники стратегічного характеру в систему конкретних техніко-економічних показників бізнесу, розраховують потребу в ресурсах для їх досягнення, з'ясовують джерела та умови залучення цих ресурсів, розподіляють витрати і планові результати по окремих видах діяльності і підрозділам суб'єкта бізнесу ;
  • • оперативно-календарні плани, які забезпечують досягнення техііко-економічних показників збалансованими календарними графіками роботи персоналу, графіками поставки сировини та інших ресурсів, режимом роботи устаткування і т.д .; головна мета онератівно-виробничого планування - забезпечення планомірного, ритмічного виробництва продукції в заданих кількостях і в установлені терміни при відповідно виробів стандартам якості продукції і при оптимальному використанні виробничих потужностей.

Виробнича програма. Рішення про інвестиції, залучення сторонніх коштів (або виведення власних з обороту), зміни в штатному розкладі та наявних виробничих потужностях приймаються на підприємстві на підставі виробничої програми. Виробнича програма ґрунтується на відомій динаміці продажів, а також маркетингових прогнозах.

Виробнича програма - план випуску продукції (товарів, робіт, послуг) на ринок в рамках виробничої діяльності підприємства.

Виробнича програма повинна бути обґрунтованою і орієнтуватися на об'ємні показники роботи підприємства - перш за все, можливий обсяг виробництва, виробничу потужність, наявний капітал підприємства.

При плануванні нової справи радимо підприємцю створити спочатку економічну модель своєї справи, наприклад, за допомогою засобів Microsoft Excel. Обов'язково слід спрогнозувати передбачуваний приплив відвідувачів, частина з яких можуть стати клієнтами (покупцями). Конверсією бізнесу при такому плануванні називається частка (в %) покупців з усіх осіб, які ознайомилися з вашим комерційною пропозицією. Також доцільно враховувати фактори, що впливають як на число відвідувачів, так і на конверсію. У подібних моделях бізнесу, орієнтованого на масового споживача, прогнозується також «середній чек» - середня сума покупки одного клієнта.

Подібна модель характерна для бізнесу в сфері торгівлі товарами широкого вжитку, в тому числі для інтернет-комерції.

Отже, ми розглянули процес планування в бізнесі, познайомилися з виробничою програмою і іншими показниками планування. На закінчення підкреслимо, що крім прекрасно складених планів для досягнення намічених цілей потрібно забезпечити налагоджений бізнес процес з відмінними характеристиками виконання поставлених завдань усіма учасниками. С. Кові та співавтори пропонують звертати увагу на наступні пункти для забезпечення виконання планів бізнесу [16] .

  • • концентрація на найважливіших цілях;
  • • забезпечення повної ясності у кожного співробітника з приводу того, що конкретно він повинен робити для досягнення цих цілей;
  • • облік досягнень у виконанні кожного завдання на шляху до найважливіших цілей;
  • • організація циклу послідовних систематичних дій по відстеженню виконання і доведення наміченого до кінця.

Планування може бути застосовано не тільки до збуту та поточного виробництва, а й до інноваційної діяльності - наприклад, до розробки нових товарів і послуг, коли потрібно точно розрахувати витрати і визначити майбутні витрати виробництва.

  • [1] Анкета опитування підприємців, заповнена К. І. Полікарповим 22 жовтня 2014 г.в Санкт-Петербурзі.
  • [2] Див .: Боброва О. С., Ковальова А. С. Як робити? Російські підприємці про бізнес (за результатами опитування 2014 роки): щастя і відповідальність, інноваційна діяльність // Російське підприємництво. 2015. № 16.
  • [3] Карлик А. Е., Платонов В. В. Сучасні напрямки дослідження економіки підприємства і управління інноваціями: навч, посібник / А. Е. Карлик, В. В. Платонов. СПб. : Изд-во СПбГЕУ, 2013. С. 12.
  • [4] «Мегафон» підводить підсумки літнього сезону відпусток 2015 // Мегафон. 2015. 30 вересня. URL: http://spb.corp.megafon.ru/press/information/20150930-1835.html.
  • [5] Там же.
  • [6] Цит. по: Подгаєць М. Розрив між системами освіти і інноваціонногопредпрінімательства // SlideShare. 2012. 12 грудня. URL: http://www.slideshare.net/Michael Podgayets / gap-educa-enterpslidesharevl.
  • [7] Портер М. Конкурентна перевага: Як досягти високого результату і забезпечити його стійкість: пров. з англ. 3-е изд. М .: Альпіна Бізнес Букс, 2008. С. 606-607.
  • [8] Там же. С. 640.
  • [9] Карлик А. Е., Платонов В. В. Сучасні напрямки дослідження економіки підприємства і управління інноваціями. С. 8.
  • [10] Прахалад К. К., Кршінан М. С. Простір бізнес-інновацій: Створення ценностісовместно зі споживачем: пров. з англ. М .: Паблішер; Юрайт, 2012. С.56.
  • [11] Інтерв'ю з Дарієнко І. Н., взяте в Санкт-Петербурзі 1 листопада 2014 р
  • [12] Прахалад К. К., Крішнан М. С. Простір бізнес-інновацій ... С. 63.
  • [13] Див .: Парабелум А., Мрочковскій Н. Інфобізнес. Заробляємо на продажі інформації. СПб .: Пітер, 2013.
  • [14] Боброва О. С., Худяев С. II. Впровадження автоматизованої єдиної міської диспетчерської служби як інноваційний підхід до управління житлово-комунального господарства в Росії // Современниеметоди і технології ефективного ринкового управління. Ювілейний Збірник президентської програми. СПб .: Изд-во СПбГЕУ, 2014. С. 94-102.
  • [15] Медовников Д., Механік А. Продуктивні сили, підйом! // Експерт. 2014. № 27 (906).
  • [16] Кові С., Уітман Б., Інгланд Б. Правила ефективного лідерства. М.: Манн, Іванові Фербер, 2013.
 
<<   ЗМІСТ   >>